BBVA venderá a Cerberus el 80% de su negocio inmobiliario por un precio de aproximadamente 4.000 millones de euros, según anunció ayer la entidad, que destacó que de esta forma reduce casi por completo su exposición al ladrillo. En concreto, el grupo presidido por Francisco González ha alcanzado un acuerdo con una filial de Cerberus Capital Management (Cerberus) para crear una sociedad conjunta de negocio inmobiliario en España.
A fecha de cierre de la operación, BBVA traspasará a Cerberus el 80% de dicha sociedad en una transacción que marca un hito en la estrategia de la entidad financiera, que se centrará en su negocio principal, el bancario, tras quedarse con la menor exposición inmobiliaria dentro del sector, según valoran fuentes del mercado.
El negocio inmobiliario contemplado en el acuerdo está compuesto por unos 78.000 activos inmobiliarios con un valor bruto contable de aproximadamente 13.000 millones de euros, y los activos y empleados necesarios para la gestión de este negocio. Se ha valorado el conjunto del negocio en aproximadamente 5.000 millones de euros.
operación abierta El precio final para el 80% estará determinado por el volumen de activos finalmente aportados, que puede variar, entre otras razones, por las ventas realizadas hasta el cierre.
El consejero delegado de BBVA, Carlos Torres Vila, destacó que esta operación es “sumamente importante” porque reduce de manera “muy significativa” la exposición del grupo a una actividad ajena a su negocio principal y le permite reforzar el proceso de transformación.
Según el banco, el acuerdo con Cerberus es una oportunidad para aprovechar la experiencia de un socio industrial experto en la gestión y la comercialización de activos inmobiliarios y para beneficiarse de las buenas perspectivas de la economía española, que previsiblemente se traducirán en los resultados de la nueva sociedad.
Los activos inmobiliarios están repartidos principalmente entre Cataluña, Madrid y Valencia. La transacción incluye también un acuerdo entre BBVA y la sociedad del grupo Cerberus Haya Real Estate para que ésta preste servicios de carácter inmobiliario de la cartera de inmuebles de la que el Bilbao Vizcaya Argentaria será titular una vez se haya cerrado la operación.
La entidad financiera vasca señaló que el impacto que ahora se estima de esta operación en la cuenta de resultados no será significativo, mientras que en el ratio CET1 se prevé que sea ligeramente positivo. Los impactos definitivos se podrán determinar una vez se cierre la operación.
Tras la obtención de las autorizaciones regulatorias y una vez cerrada la operación, prevista para la segunda mitad de 2018, BBVA tendrá la exposición relativa al sector inmobiliario más baja de las principales entidades del país.
“Apreciamos la confianza que BBVA pone en Cerberus como su socio, con este enfoque innovador para optimizar a futuro el valor de este importante negocio inmobiliario”, destacó el exsecretario del Tesoro de EEUU y presidente de Cerberus Capital Management, John Snow. “Esta importante operación muestra nuestro compromiso para ofrecer soluciones a medida a nuestros socios y acentúa nuestra confianza en el continuo crecimiento económico de España, donde planeamos llevar a cabo importantes inversiones adicionales”, añadió. - DNA
